由 jpichiban Thu, 17 Oct 2024 11:16:01 GMT
据Baird分析，投资者正忽视Crane NXT及其长期盈利潜力。分析师Michael Halloran对该公司的评级为“跑赢大盘”，目标价定为77美元，较周三收盘价有38.5%的上涨空间。这一评级对于今年已下跌2.2%的该股而言，无疑是一个显著的转折点。Crane公司专注于微光学安全技术，以防范产品被仿冒，同时确保真假货币的区分。Halloran表示，在预计的“终端市场拐点”到来之前，该公司已成为Crane的买家，他相信这将推动2026年及以后的差异化盈利增长。
Halloran在周三给客户的报告中指出，尽管短期内将进行适度估值重置，但他认为，由吸引人的增长机会、2026年及以后终端市场的拐点以及显著的资本选择性/抱负所驱动的财务状况颇具吸引力，这些因素相对于其显著的多年盈利能力而言被低估了。他还提到，估值重置的原因是2025年货币前景较为疲软。此外，该公司拥有一流的毛利率和EBITDA利润率，且其交易价格远低于其财务状况应有的水平。分析师预测，随着执行力的提升、投资者的进一步发现（关注度不足/覆盖面有限，存在一些误解）以及并购活动的增加，未来EBITDA倍数将呈现低至中双位数的增长。
Halloran看涨投资论点的另一个因素是Crane强大的客户关系，这为公司带来了高额的经常性收入。该股备受分析师青睐。LSEG数据显示，六位覆盖该股的分析师中，有五位给出了买入或强烈买入评级，仅有一位将其评级为持有。
原文链接：https://www.cnbc.com/2024/10/17/baird-says-this-security-stock-is-a-buy-that-can-rally-nearly-40percent.html