由 jpichiban Wed, 19 Feb 2025 13:04:36 GMT
美国银行认为Capital One计划收购Discover是一个积极的催化剂。分析师Mihir Bhatia将Capital One的评级从中性上调至买入。Bhatia还将该金融股的目标价上调了28美元，至235美元，这意味着较周二收盘价有15.9%的上涨空间。Bhatia指出了几个可能推动Capital One股价上涨的潜在刺激因素，包括该银行收购Discover的交易。Capital One和Discover本周表示，两家公司的股东已投票批准了这笔交易。他表示，这笔交易应能带来运营上的提升，合并后的公司预计将实现多重扩张，股本回报率至少达到中等两位数水平。这位分析师还表示，通过获得Discover的闭环网络，此次收购将“从根本上改变”Capital One在支付领域的地位。这将使Capital One能够更好地在小企业和高端消费市场展开竞争。Bhatia告诉客户：“信用趋势的改善、与收购相关的待定收入、费用协同效应以及资本回报增加的潜力，共同构成了一系列催化剂，这些催化剂应能激发投资者的兴趣，并可能在短期内推动股价超出市场预期。”“鉴于DFS改善的业绩前景和业务变化，我们认为收购协同效应有可能超过最初的指引。”当然，并非所有人都像Bhatia那样乐观。接受LSEG调查的分析师对该股的评级介于持有和买入之间。此外，Bhatia警告称，与Discover交易中的任何问题都可能导致股价下跌。不过，在评级上调后，Capital One股价在周三的盘前交易中上涨了1.6%。该股在2025年迄今已上涨逾13%。
原文链接：https://www.cnbc.com/2025/02/19/bank-of-america-upgrades-to-buy-capital-one-ahead-of-discover-acquisition.html