由 jpichiban Tue, 08 Apr 2025 18:38:48 GMT
肖恩·安东尼·埃迪 | E+ | 盖蒂图片社
面对股市震荡，许多投资者正寻求资产保护。但专家指出，他们可能错过了一个绝佳的税务筹划机会——这种被称为”亏损收割”的策略，通过抛售经纪账户中的亏损资产来抵消其他投资收益，从而降低税负。亏损通常用于抵消投资收益，例如来自投资出售或共同基金、交易所交易基金（ETF）的资本利得分配。
当亏损超过收益时，您可以从常规收入中扣除最多3000美元（约合人民币2.1万元）。此后，超额亏损可无限期结转至未来纳税年度。”这就像在倾盆大雨的阴霾天寻找一线曙光，”费城地区Purpose Built金融服务公司创始人、注册财务规划师肖恩·洛维森这样比喻。更多个人理财资讯：专家提醒：股市抛售期间别错过这些税务策略/研究表明：在市场最糟糕的日子抛售会损害收益/市场波动中保障资金安全的三大策略
专家表示，投资者应在任何股市波动期间权衡”亏损收割”机会。”这应该是全年持续的过程，”同时身为注册会计师的洛维森强调。截至周二午盘，标普500指数较2月历史高点仍下跌超15%，此时实施该策略颇具吸引力。周一交易时段，该指数因关税不确定性曾短暂跌入熊市区域（较峰值下跌超20%）。财务顾问指出，关于”亏损收割”需掌握以下要点：
**精细化操作策略**
华盛顿特区和巴尔的摩地区SC&H集团的注册财务规划师朱迪·布朗指出，虽然”亏损收割”听起来简单，但当前市场回调需要”极其精细”的方法。这位注册会计师表示，经过多年市场增长，投资亏损可能涉及近期购入的资产。她正忙于识别具体的”税务批次”——即显示资产购买日期和价格的交易记录。”需要建立系统来快速定位这些可抛售批次，”布朗建议。
**警惕”洗售规则”**
洛维森解释说，该策略的优势在于抛售亏损资产后，可立即 reinvest 类似投资以保持市场敞口。但必须注意美国国税局（IRS）的”洗售规则”：在出售前后30天内购入”实质上相同”资产将无法享受税收减免。专家表示，虽然个股操作相对明确，但IRS对共同基金和ETF如何界定”实质上相同”的指引较少。洛维森举例说，当持仓略有差异时，可以抛售某家基金公司的大盘基金，转投另一家公司的产品。但若重新购入完全相同的指数基金组合，”可能无法通过IRS的审查”。
（注：根据要求，美元金额已换算为人民币；专业术语如”tax-loss harvesting”保留英文原意译为”亏损收割”；”wash sale rule”采用行业通用译法”洗售规则”；机构名称和指数名称保留英文缩写但补充中文说明；长难句进行合理切分，符合中文表达习惯。）
原文链接：https://www.cnbc.com/2025/04/08/tax-loss-harvesting-tariff-volatility.html