由 jpichiban Tue, 11 Mar 2025 18:29:45 GMT
就在我即将启程度假之际，我撰写了一篇关于标普500指数在阻力位下可能采取的对冲策略的文章。自那时起，标普500指数已下跌约8%，我们正持有这一对冲头寸。从技术分析的角度来看，我正关注标普500指数在5675至5400点之间可能形成的支撑区域，目前我们正处于该区域的中部——约5540点附近。因此，我们可能已进入由市场内部背离所确认的支撑区域，这暗示市场已处于超卖状态，尽管来自华盛顿的新闻头条严峻且迅速。基于此分析，我们需要准备好股票购买清单，以便在支撑区域稳固时逐步建仓。
今早我进行了一项名为“20-for-2”的筛选，寻找以下所有指标至少增长20%的股票：过去两个季度的平均每股收益（EPS）和销售额增长、过去两年的平均EPS和销售额增长、预计未来两个季度的平均EPS和销售额增长、市值超过10亿美元、50日移动平均线高于200日移动平均线。根据这一筛选，一些本专栏熟悉的公司浮现出来：多邻国（Duolingo）、DoorDash、Hims & Hers Health、Innodata、英伟达（Nvidia）、On Holding、Shopify以及Palantir。其中，Palantir在我们Inside Edge Capital的投资组合中一直难以捕捉。
Palantir在人工智能软件平台领域展现出领导地位，并拥有证明其持续增长的营收和利润记录。在当前政府提高效率的指令下，Palantir处于有利位置。周线图显示，该股从历史高点回调超过30%，表面上看似乎进入了熊市。但关键在于背景，该股在过去12个月内上涨了超过200%。橙色的20周移动平均线提供了支撑，查看年度和季度的销售额及盈利增长，你会发现一个在所有时间段内均实现30%增长的典范。2024年，EPS从2023年的25美分增长64%至41美分。
转向日线图，我们看到了相对于1月13日低点的回调深度。利用斐波那契回撤，我们看到61.8%的回撤位试图作为支撑，但多次试图突破这一显著回撤位的努力导致价格下探至78.6%回撤位。我称之为“最后的回撤位”。如果未能守住这一水平（73.34美元），则可能完全回撤至100%，即回到1月13日的低点。
总之，我们将标普500指数的这一区域视为解除空头对冲并投入现金至如PLTR等强势股的机会。积累区域为82.23美元至63.39美元。遗憾的是，此交易的风险只能由您和您的财务顾问共同决定。PLTR如何契合您的投资视野、风险承受能力和财务计划？如果是短期交易，我不希望看到股价低于63美元。如果是长期投资，且您愿意以超过35%的折扣购买一家AI领军企业，并允许其进一步下跌，请适当调整仓位，使得额外的抛售不会对您的整体投资组合造成不成比例的影响。就我个人及Inside Edge Capital的投资者而言，我们将采取后一种策略。
——Todd Gordon，Inside Edge Capital, LLC创始人
披露：Gordon目前尚未持有PLTR，但计划在不久的将来增持，并保留在未来市场状况恶化时不采取任何行动的权利。CNBC Pro贡献者表达的所有观点仅代表其个人意见，并不反映CNBC、NBC UNIVERSAL及其母公司或附属公司的观点，且可能已通过电视、广播、互联网或其他媒介先前传播。上述内容受我们的条款和条件及隐私政策约束。本内容仅供参考之用。 本内容不构成财务、投资、税务或法律建议，亦非购买任何证券或其他金融资产的推荐。内容具有普遍性，未反映任何个人的独特情况。上述内容可能不适合您的具体情况。在做出任何财务决策之前，您应强烈考虑向您的财务或投资顾问寻求建议。点击此处查看完整免责声明。
原文链接：https://www.cnbc.com/2025/03/11/trading-palantir-as-stock-market-sells-off-according-to-the-charts.html